廈門港務股價創歷史新高，為兩岸三通商機揭開序幕，台灣從資金流出逆轉為流入，台股與台幣將有折價變溢價的資金行情，馬英九的政見，已成為選股新地圖。
這一次比賽經濟牛肉誰大的總統大選，初期大家認為，不論誰當選，兩岸的關係都會比過去八年要好，只是小利多與大利多的差別而已，一月十二日藍營在立委獲得壓倒性勝利之後，許多外資開始一面倒的押注，認為馬英九當選總統之後，兩岸可望加速三通，台灣資產價值可望大翻身，這對於外資大買台股具有相當大的鼓動力，其中最敢言者當屬里昂的蘇廷翰，而里昂所設定台肥︵1722︶的一九○元目標價，也是目前外資報告中最樂觀的標竿。
※中、港的兩岸三通股 漲勢剽悍
而當馬英九公開表示，設定其當選後的七月一日將開放兩岸週末包機的時間表，媒體立即跟進報導：七一陸客來台觀光，北京點頭。整體的市場氣氛，已經被導引到兩岸有默契三通即將成行的想像空間中，剛好成為近期資金行情的重要觸媒與標的，晶華︵2707︶股價創新高到五三三元，已經比聯發科︵2454︶貴二百元，成為股后，國賓︵2704︶也站上五十元，鳳凰︵5706︶則是創下九四．五元的歷史新高，即將挑戰百元關卡，這股兩岸三通的通樂的行情，在三月廿二日總統大選之前應屬相對安全，在總統大選之後反而必須面臨檢驗。
現在的執政黨也比賽祭出利多，證交所演出最賣力，全球ROADSHOW，引進油元，與韓國ETF相互掛牌，吸引台商回台掛牌，另外，四十%投資上限也準備開放，也將開放陸資來台投資商用不動產，包括休閒農場、度假村等旅遊設施，並擬妥配套措施，包括不追查陸資資金來源，開放陸資得向台灣金融機構融資不逾五成，人員來台停留時間由經三十天延長至九十天等。全台似乎已做好迎接兩岸三通的心理準備。
兩岸三通，人流、物流、金流等三流彙通，中、港、台正式放在同一個平台上稱斤論兩，對於過去八年連續相對國際股市折價的台灣資產而言，勢必有資產翻兩番的機會，在美國為房市下跌引發次貸危機、中國為房市過熱而降溫之下，台灣的資產膨脹題材，將是二○○八年全球最具吸引力的標的，台股可望因為三通，引發資產通脹，而出現股市通樂的行情。
※資金流出變流入 台股與台幣將從折價變溢價
其實兩岸三通不只是台灣有三通受惠股，中國與香港的三通受惠股股價表現也相強勢，例如廈門機場Ａ股︵600897︶近二年股價從六．六元上漲到二九．三元已經大漲三．四三倍，一月十二日國民黨立委大勝，廈門機場股價立即跳空創新高，近期股價又再度突破創新高價。近期香港經濟日報的投資週刊中正式推薦廈門港務Ｈ股︵3378︶，原因為：受惠︵三通︶概念，廈門為最大港口碼頭營運商，台灣大選在即，馬英九如在大選中勝出，市場相信內地將會與馬英九商討加快三通計畫。做為距離台灣最近的第一大港，直接受惠海峽兩岸直接往來，一旦︵三通︶落實，收入自然大升。其實股價真正剽悍的是廈門港務Ａ股，過去二年股價從四元到二十．一元，已經上漲四倍，尤其今年以來從十一元急攻到二十．一元創下歷史新高更是勇猛。
北京房地產開發商只名要租一○一大樓的高樓層，美國房地產大亨也將進軍台北的信義計畫區，中國第二大與第十二大富豪世貿集團董事長許榮茂以及新希望集團董事長劉永好，都看好台灣大選後，兩岸三通之後的台灣房地產前景，台資企業也看好三通商機而紛紛回流，例如台資著名餐飲連鎖品牌兩岸咖啡將回台開設二十家高級鐵板燒餐廳，第一家旗艦墊今年下半年將進駐台一○一大樓的八六樓。過去八年台灣資金外流嚴重，官方數據接近六兆台幣，實際數字必遠超過此數，從這一些中、港、台、美商都強力看好兩岸三通之後台灣的商機來看，台灣應有機會從資金流出國，轉變為流入國，︵尤其近期海外基金淨值縮水嚴重，贖回海外基金買進台股反而更划算︶，資金流的逆流，已經出現在近期的台股資金行情上頭。
里昂證券台灣區研究主管蘇廷翰認為，倘若馬英九當選下任總統，兩岸經貿交流將可望立即鬆綁，經濟效益不久就會顯現，最快年底就會看出對台灣經濟的提振效果，並且相當看好台北市成為大中華區的服務樞紐，從松山機場直飛上海只需一個半小時，︵與搭高鐵從台北到左營直達車的時間一樣長︶，可以很輕鬆的當天來回，北市的商業辦公大樓很有商機。花旗則看好亞泥︵1102︶、遠百︵2903︶、大同︵2371︶、遠紡︵1402︶為兩岸三通的主要受惠股。此波外資已經買超台股一千二百億元，據悉外資匯入的資金仍停泊在債市中，預期月二二日選後會有一波較大的買進動作，五月二十日總統就職之後，將有另一波較大規模的資金行情。
政治氣氛一轉變，資金開始加速回流，不只是台股，連台幣都有機會出現從原先的折價變成溢價的行情，倘若以一九九七年亞洲金融風暴的高點來看，台幣兌美元挑戰二八．五元並不是沒有機會。
※愛台灣十二建設，營造股可望受惠
馬英九先生在三月一日拋出政見利多，將成立文化觀光部，以及三百億元的觀光產業發展基金，主要是看好五千萬想來台灣的陸客之六千億元產值商機，三月四日又再度表示，在其就任總統半年內將開放陸資來台買進不動產，之前三月三日也說七月一日開放兩岸週末包機，這三項利多政見立即在台股上形成利多追逐反應，主要以觀光、資產、營建、金融為受惠強勢股，資金行情中，勢重於質，馬英九的政見利多已經形成的強勢股的厚勢。
此時不妨將馬先生的政見重新再彙整一次，這一些與股市關的政見，隨時有機會型塑出股市新的強︵勢︶股。先從財經政見來看，之前喊出經濟目標六三三的口號，即GDP六%，二○一六年人均所得三萬美金，二○一二年失業率三%，營所稅降到二十%，取消保留盈餘加徵十%之課稅，產業再造三四五，吸引存放海外四．九兆台幣回台投資等政見，或許都要較長時間來實施與發酵，不過都是對於台灣整體經濟全面加分的部分，倘若搭配上兩岸果真三通，則將有相互輝映事半功倍的效果，倘若著眼於此，則台股的指數應該要長線看好，目前台股ETF︵0050︶應是相當簡單可操作標的，當週線KD或月線KD在低檔時應是不錯的切入時機。
之前也提及有愛台灣十二建設，宣示未來政府公共建設至少每年成長十%，政府支出為提升GDP的重要加分，近期蘇花高速公路又有復活之說，之前也傳出核四可能復健，這一些重大建設都將使得營造公司有機會賺到大商機，近期鋼筋雖然大漲，但是大陸工程︵2526︶股價照樣大漲四成，顯見市場已開始反應未來連年的公共建設大餅，官股民營化的中工︵2515︶一向是技術一流的營造大廠，其獲得公共建設商機的機會當然相對更大，中工每股淨值十二．三三元，目前才票面十元附近的價位，股價淨值比只有○．八二倍而已今年將改選董監事，頗值得長線追蹤。之前另外就業金三角，金融、觀光、健康照護將成為台灣經濟成長的新引擎，對於金融、觀光、生技醫療等族群將長線有利。
兩岸直航是較為具體可以想像的利多，包括人流與物流，國泰航空二○○六年併入港龍航空之後，穩佔中港及台港兩條航線的五成佔有率，不過由於乘坐港台航線的旅客有六成是單純利用香港作為中轉戰，繼而接駁到內地的航班，因此野村國際的研究報告認為，兩岸直航將導致國泰每年營利減少六億港元，乘客數減少七十萬人次，換言之，這一些都將轉為長榮航︵2618︶與華航︵2610︶的新客戶商機。中菲行佈局中國的貨運市場，也有機會加速成長，下週中菲行將參加證交所的超級法說會。
※桃園航空港具長線想像空間
遠雄投資控股︵5607︶於二○○三年取得五十年BOT開發營運權，並宣佈成立︵遠雄自由貿易港︶，○六年成立遠雄物流公司，發展遠雄空運物流事業群，去年還每股虧損一．七元，不過由於兩岸直航後，可預期將吸引廠商進駐自由港，因此市場給予高度期待，也帶動附近的榮運︵2607︶、泰豐︵2102︶的資廠上漲題材，其實若以地理位置來看，南染︵1410︶蘆竹廠一．七萬坪距離最近，未來資產增值空間也將最大，該廠距離機場捷運線Ａ十出口只有三百公尺，正處在機場特區之中，另外，三重廠也有五千坪在二省道旁邊，距離機場捷運線出口約七百公尺，也離新莊副都心很近，具長線增值潛力。
台玻︵1802︶投資中國已經接近淨值四十%上限，中國子公司不得不在中國融資，嘉泥︵1103︶則為了拉升分母，因此每股淨值高達二四．六元，登陸四十%若能開放，這一些公司都能更有效率的運用資金。媒體報導，本國銀行間接參股陸銀將在兩週內開放，而大陸方面表示，即使比照第三地登陸也行，似乎金融股登陸從不通到通的時間點即將到來，富邦金︵2881︶、合庫︵5854︶等均值得期待。
陸客來台對於觀光飯店例如晶華︵2707︶、國賓︵2704︶、旅行團如鳳凰︵5706︶、高速公路休息站如南仁湖︵5905︶等都相對有利，陸客初期是團進團出，能夠讓遊覽車大迴旋空間者相對有利，據悉陸客對於台灣特有的夜市相當有興趣，這一筆消費，應該有機會使台灣民間的財富增加，有利於整體的財富效果提升。
開放陸資來台投資商辦以及住宅，據悉應是以商辦較具吸引力，從上海到松山機場出關，沿著敦化北路、敦化南路道遠企下榻，是相當不錯動線，敦北原先中泰賓館舊址的豪宅新案，每坪喊出一七五萬，敦南遠企旁邊的敦南苑每坪喊出一五十萬，兩個標兵一起拉高房價，整條敦化南、北路的商辦大樓價值立即上升，例如中和羊毛︵1439︶大樓，大陸工程︵2526︶大樓等均值得密切追蹤。目前股價淨值比還在二倍以下甚至一倍左右的資產股，均有比價上漲的機會。
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