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　　晶圓雙雄第二季營收亮眼，外資紛紛出具研究報告看好晶圓代工第三季表現。花旗環球證券喊進台積電及聯電，目標價分別為80元、16元。瑞信證券重申台積電評等超越大盤，目標價77元；聯電評等維持中立，目標價17元。

　花旗環球證券半導體產業分析師徐振志指出，第三季晶圓代工需求仍強，預期整體晶圓第三季出貨季增5％，其中世界先進出貨量季增12％，緊接著是台積電、聯電出貨量季增5％。

　個股而言，台積電仍為晶圓代工首選，目標價80元；聯電下半年獲利成長因具動能，評等買進，目標價16元；世界先進評等中立，目標價從14.6元，調到14.9元。

　徐振志認為，儘管市場預期第四季需求展望趨緩，第3季返校潮和年底聖誕節需求建立的庫存水準，應該相當健康，晶圓代工業出現大幅砍單或存貨修正的情形不高，預估台積電和聯電在第4季的產能利用率，將分別提高到93％、88％。

　另外，瑞信證券台股研究部主管艾藍迪(Randy Abrams)指出，台積電第二季營收季增13.86％，超越公司及市場預期，因此上修台積電今、明年每股盈餘估值，從5.2元、5.4元調高至5.5元、5.6元。

　由於台積電現金部位已高達70億美元、股利殖利率更達5％，瑞信證券也重申，台積電評等超越大盤，目標價77元。

　至於聯電，第二季營收季增11％，優於公司展望的季增6~9％，因此第二季每股盈餘預測由0.3元 調高至0.4元，毛利率29％。預估第三季營收季增5％，而且只要65奈米製程改善後，第三季毛利率將攀高至31.6％。

　不過，由於第四季看法仍然保守，瑞信證維持聯電今年每股盈餘預估值為1.45元，目標價由20元微幅調降到17元，評等維持中立。