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選擇權成交量變化》週五8月份選擇權契約的總成交量310899口比前一日減少10萬口,其中call的總成交量約15.5萬口,較前一交易日減少8萬口,集中在6500~6800點序列,其中最大交易量在6600點的call,成交量為5.5萬口左右,權利金較前一交易日下跌21.7%put的總成交量約15.5萬口,較前一交易日減少1.8萬口,集中至6300~6600點序列,最大交易量是6500點的Put,成交量為3.8萬口左右,權利金較前一交易日下跌1.75%。成交量的put/call ratio 由前一交易日的70.89%上升至99.43%,今日指數呈現震盪,買賣權成交量同步減少,買權成交量大幅縮小。


《選擇權隱含波動率》週五8月選擇權市場,收盤隱含波動率較前一交易日下降3.09%,約為21.04%。其中8月選擇權Call隱含波動率較前一交易下降2.41%,為19.02%;而Put的隱含波動率約較前一交易日下降3.76%,為23.06%,買、賣隱含波動率同步下降。由於現貨成交量縮小,使得攻擊氣勢稍作休息,市場預期波動幅度變小。


《選擇權未平倉量變化》週五8月未平倉callOI減少5290口,累積OI27.4萬口,而put的方面,增加7064口,累積OI28萬口;其中callOI最大宗為6600點序列,OI增加3497口,OI累積為5.5萬;另外PutOI最大宗在6300點的序列,OI增加218口,OI累積為3.9萬口。所以目前看來,短線下檔支撐上移到6300點,上檔壓力則是在6600點。另外,8月份合約的未平倉量put/call ratio1較前一交易日上升4.46%102.67%。買權未平倉量減少,賣權未平倉量增加,幅度較前一交易日縮小。賣權6500序列未平倉增量為最多。


《市場綜觀》8/11台股量縮,高價電子股整理休息,3D電子較為強勢,但量能未出難以帶領大盤再往上推進,傳產、金融類股亦未有表現,個別期貨均呈現小幅逆價差,但較前一交易日縮小,由於短期均線都呈現上揚的態勢,使得下檔提供有力支撐。只要外資買盤能持續,後市偏震盪偏多可期。8月份買、賣權的最大未平倉量分別是6300賣權及6600買權,從選擇權結構來看,由於指數短期未能站穩6600點使得上檔壓力略為下移,但買權賣方呈現持續出場,賣權賣方在進場的情況下,預期後市仍然偏多。

 

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