選擇權成交量變化》週一(19日)3月份選擇權契約的總成交量297625口比前一日減少13.1萬口，其中call的總成交量約15.2萬口，較前一日減少7.6萬口，集中在7600~7800序列，其中最大交易量在7700的call，成交量約為5.2萬口，權利金較前一交易日下跌1.8%，put的總成交量約14.5萬口，較前一交易日減少5.5萬口，集中至7500~7700序列，最大交易量是7700點的Put，成交量為4.2萬口，權利金較較前一交易日下跌48.1%。成交量的put/call ratio 由前一交易日的87.8%上升至95.58%。指數高檔震盪，買、賣權成交量較前一日縮小。
《選擇權隱含波動率》週一(19日)3月選擇權市場，收盤隱含波動率較前一交易日上升2.68%，約為24.57%。3月選擇權Call隱含波動率較前一交易日上升1.6%，為21.49%；而Put隱含波動率約較前一交易日上升3.75%，為27.65%。以3月選擇權價平波動率變化來看，買、賣權隱含波動率同步下降，市場預期指數後續波動趨緩。
《選擇權未平倉量變化》週一(19日)3月未平倉call的OI減少1萬口，累積OI達38.5萬口，而在put的方面，則是增加0.7萬口左右，累積OI有41.1萬口；其中call的OI最大宗上移至在8000點序列，OI增加819口，OI累積為5.6萬口；另外put的OI最大宗在7400點序列，OI減少1662口，OI累積約為6.6萬口。目前看來， PUT的最大未平倉量在7400點序列，而CALL的最大未平倉量則在8000點序列。另外，3月份合約的未平倉量put/call ratio較前一交易日上升4.8%，至106.8%。
《市場綜觀》3月份最大未平倉量在7400賣權及8000買權，買權未平倉量減少而賣權未平倉量增加，使得3月未平倉量的put/call ratio再度上升。買權7500~7700序列之未平倉量減少幅度較大，尤其以7700序列減幅最大，上檔壓力有減輕的情況，使得最大未倉量上移到8000。而賣權在7600~7800點序列的未平倉量大幅增加，雖然賣權未平倉量有向上偏移的現象，不過最大未平倉量還維持在7400序列。顯示市場對於下檔支撐帶上移的情況，還有疑慮。此外，觀察接近價平序列隱含波動率的變化，可以發現買、賣權的波動率同步下降，市場預期指數後續波動趨緩，指數接近上檔跳空缺口及季線壓力下，指數推升放緩，但在短期均線仍上揚的情況下，回檔空間有限，後續仍以震盪盤堅的機會較高。因此在操作上以中性偏多操作來因應。
留言列表
東森電商大補丸 (9)
