範塔普博士於1975年獲得奧科拉荷馬大學心理博士學位之後,畢生從事心理壓力與人類工作表現關係的研究。1982年,他成功地設計了投資心理測驗,用以衡量導致金融操作成功及失敗的心理特徵。數以干計的投機客和投資人接受過他的心理測驗和咨詢。他也寫過五本探討如何使投資邁向成功的暢銷書。
目前,範塔普博士全心全意投注於為交易員提供心理咨詢和輔導,並將研究重心放在發掘傑出交易員的心理特徵。範塔普博士以為,透過模仿學習傑出交易員致勝的心理特徵,可以成功地改善任何交易中的操作績效。
研究所畢業後,範塔普博士一直從事於毒品如何影響人類工作績效的研究。獲得心理學博士學位之後,範塔普博士又從事了八年有關傳統心理學的研究。他曾經買賣期權(Options),但卻輸了錢。事實上,範塔普博士不但輸錢輸的很快,而且一直輸,於是他決定退場。範塔普博士認為輸和他自己個人的心理必然存在著某些關係。
在偶然的機會中,範塔普博士參加了一個理財課程,課堂上傳授的一項原則是,發生在自己身上的事必須是自己心態的反映。範塔普博士曾經閱讀不少關於金融操作心理學的文章,但總認為書中記述的原則僅是一些經驗談,因此他想證實這些原則的正確性。他這樣做的原因是希望建立自己的投資心理學,並對導致投資成敗的因素加以檢定。於是範塔普博士設計了一份問卷寄給某家市場資訊公司,請他們幫他寄給讀者。總之,他收到大約一千份的回函,這引起了他研究這個領域的興趣。
在問卷中,範塔普博士列入了許多衡量操盤成功的要素,因此他可 以依其重要程度加以排列。一般投資的文章中,多半會列出交易成功的十大要素。而範塔普博士所設計的問題也是要對這十項要素加以分析。範塔普博士對收集到的資料做了統計分析,設法把握每一項要素和投資成功之間的顯著相關性。
此外,範塔普博士發現這十項要素可以簡化為三大要件,他稱之為心理要件、管理及紀律要件和決策要件。盡管他曾經一再修改問卷,但仍然認定真正的要件只有這三類。此外,他還加入一項額外的要素,即直覺。
心理要件有五個要素,包括成熟的私生活、積極的態度、賺錢的動機、內心衝突的平衡和講求結果的責任感。當然,賺錢的動機和交易成功之間並沒有顯著的相關性,但是範塔普博士仍然很謹慎的加以檢定,因為缺少賺錢的動機而內心衝突又大,對交易的成功極具殺傷力。決策要件包括對市場技術面具有充分的知識,做出客觀決定的傾向以及獨立思考的能力。對市場技術面具有充分的了解和交易的成功並沒有絕對的關連。管理和紀律要件包括:對風險的控制,耐心以及直覺。範塔普博士並未發現直覺和操盤的成功具有任何關係。但是他仍然在探討中。
根據範塔普博士的研究失敗交易員的心理特徵包括:無法應付高度的壓力,對生活抱持消極的態度,內心存有許多衝突,而且在事態出差錯時總是抱怨別人。這種人也不會謹守某些原則做為其操作的規範,而且較容易成為跟隨群眾的人。此外,失敗的交易員較傾向於缺乏組織能力和耐心。當然這不是說失敗的交易員擁有上述所有的特徵,而只表示至少他們具有其中部分特徵。
在範塔普博士開始做問卷調查之後,許多人也就問他如何解決他們個別的心理問題。因此,他決定寫一本小書專門討論這十項心理要素,一方面讓自己能更深入探討這些問題,另一方面也能提供喜好投資的人一些建議。由於自己越走越專精,他很自然的也就進入顧問業。目前你已經成為許多交易員的顧問。
範塔普博士設計問卷的目的是要辯識哪種人會成功,而哪種人會失敗。目前,範塔普博士相信任何人都可以成為成功的交易員,只要他能按照成功的要素去做。基本上,這只是學習的問題。很多人極端固執己見,不願意放棄自己所相信的老舊觀念和想法。就範塔普博士個人而言,他也不否認他的看法可能犯了錯誤。例如說,有些人承諾要按照某些原則去操作,但終究還是失敗了。但是,一旦範塔普博士相信人人都能成為成功的交易員時,他就更有興趣去幫助別人,甚至做起事來也比較有效率。